Почему обслуживание оборудования ASML — это новый фронт в войне чипов между США и Китаем?

ПОЧЕМУ ОБОРУДОВАНИЕ ASML ВАЖНО?

ASML доминирует на рынке литографического оборудования — огромных, дорогих и сложных машин, которые выполняют процессы по  изготовлению чипов

ПОЧЕМУ США НЕ ХОТЯТ, ЧТОБЫ ASML ПОДДЕРЖИВАЛА ОБОРУДОВАНИЕ, КОТОРОЕ ОНИ УЖЕ ПРОДАЛИ?

Чтобы остановить работу определенных китайский фабрик по производству микросхем. Машины ASML трудно или невозможно заменить. Если владельцу отказывают в запасных частях и техническом обслуживании, в какой-то момент машина перестанет работать, и фабрика не сможет производить чипы.

МОЖЕТ ЛИ ГОЛЛАНДСКОЕ ПРАВИТЕЛЬСТВО ОТКАЗАТЬ В ЛИЦЕНЗИИ НА ОБСЛУЖИВАНИЕ?

Правительство Нидерландов, близкий союзник США, не исключает отказа ASML в выдаче экспортных лицензий, которые охватывают как экспорт, так и техническое обслуживание, в некоторых случаях, когда оно видит угрозу безопасности. Однако полного запрета у него нет. Политика лицензирования экспорта Нидерландов не направлена на Китай, важного торгового партнера, и правительство Нидерландов не хочет наносить вред ASML, своей крупнейшей компании. Кроме того, большая часть оборудования, которое ASML продает в Китае, используется в менее продвинутых процессах производства микросхем и не требует голландской лицензии для экспорта или обслуживания.

СКОЛЬКО ОБОРУДОВАНИЯ ASML В КИТАЕ?

Много. Только в прошлом году ASML продала китайским клиентам оборудования на сумму более 6 миллиардов евро (6,5 миллиардов долларов). Компания не раскрывает, сколько из них попадает в категории, требующие лицензии — с точки зрения отрасли, в «погружной» сегмент инструментов литографии DUV. Это верхний средний диапазон ASML. Ее лучшие инструменты не продаются в Китае. Что говорит ASML? ASML имеет экспортные лицензии для обслуживания большинства своих китайских клиентов до 31 декабря этого года.

КАКОЕ МОЖЕТ БЫТЬ ПОСЛЕДСТВИЕ НА КИТАЙСКИХ ПРОИЗВОДИТЕЛЕЙ ЧИПОВ?

Пока трудно сказать. Возмем вымышленный пример китайского производителя микросхем, который купил один из лучших инструментов DUV для иммерсионной литографии ASML за 60 миллионов долларов, но не продлил свою лицензию. Американский эксперт Пол Триоло, который отмечает, что китайские компании, как правило, находят способы обойти ограничения, введенные США, описал процесс спада, продолжавшийся неделями или месяцами. Без обновлений программного обеспечения система не будет работать оптимально. Но китайские инженеры знают, как управлять своими машинами, и их можно снова нанять, если они не смогут работать в ASML. Некоторые из тысяч деталей инструмента ASML можно заменить или отремонтировать в случае поломки. Однако когда дело доходит до узкоспециализированных линз и лазеров, альтернативы не существует. Некоторые детали, возможно, можно было бы заимствовать из существующих машин ASML. Большинство машин, когда-либо созданных ASML, все еще находятся в эксплуатации, но никто никогда не пробовал запустить более совершенную машину без помощи компании.

КАКОВЫ ПОСЛЕДСТВИЯ ДЛЯ ASML?

Вероятно, незначительное, по крайней мере, поначалу. Китай стал вторым рынком ASML в 2023 году после Тайваня с 29% продаж, что немного опережает Южную Корею. Около 20% общих доходов ASML приходится на обслуживание установленных машин. Хотя ASML доминирует на своем рынке, она сталкивается с конкуренцией со стороны нижнего сегмента своего ассортимента продукции со стороны Nikon и Canon, и китайской фирмы SMEE.